지난 포스팅에서 전반적인 감사 계획 (Overall Strategy) 에 대해 Team discussion 및 그 세부 내용 단계와 Internal Control Framework (COSO Framework) 에 대해서 알아보았다. 이번에는 그 중에서도 Internal Control 의 감사계획에 대해서 단계적으로 조금 더 깊게 알아보려고 한다. 지난 포스팅 가기 회계감사 – Understanding of Internal Control (AICPA, USCPA) 지난 포스팅에서 감사계약 수임후의 과정 중 팀 미팅과 Audit Plan을 진행하는 과정에 대해서 알아봤다. 이번에는 그 단계 중 CR (Control Risk) 와 관련된 개념으로 Internal Control (내부통제)에 대해 알아 ima..

이번 포스팅에는 전반적인 감사전략의 수립에 대해서 하나씩 알아보도록 하겠다. 여기를 잘 넘겨야 다음이 그나마 좀 더 쉽고… 여기를 포기하게 되면 AUD 과목은 포기하는거나 마찬가지다. 처음에 공부할 때는 이것이 저것 같고 저것이 이것 같은지라 많이 헷갈리는데 하나하나씩 단계 별로 큰 그림에서 지금 내가 있는 위치 및 상황이 어떤 것인지 천천히 보면 된다. Development of Overall Strategy 감사계약을 수임 하였다면 (서로 Engagement letter를 주고 받았다면) 이제 감사인 측에서는 전반적인 감사전략을 수립해야 하는데, 여기에 들어가는 내용은 감사의 범위 (scope of auditing), 시간 (timing), 중요하게 봐야할 항목 (factors that determi..

Independence (독립성)에 관하여 기본적으로 알아보았으며 (대체적으로 비상장과 상장은 비슷하다), 추가적인 다른 규정들, 상장법인에 해당하는 PCAOB, Goverment Accoutability Office 에서 제정한 GAO, 노동부에서 만든 DOL 룰 등 기타 규정에 대해 (중복되는 부분도 있지만) 알아보고자 한다. PCAOB Independence Rules (SOX Rules) 기본적으로는 상장법인과 관련되어있는 (Form 10-K 발행하는) 회사라고 생각하고, 비상장 법인 중에서 매출규모가 커서 SEC에 보고하는 회사들은 무조건 PCAOB 규정, SOX (Sarbanes-Oxley Acts 2002) 를 꼭 준수해야한다. Cooling-off period 를 가져야하는데, 무조건 파트..

지난 포스팅에서 독립성에 관한 규정 중 위협의 종류, 본인을 기준으로 한 측근들과 어떠한 관계에서 독립성이 impared 될지에 대해 알아보았다. 추가적으로 더 내용을 설명하고자 한다. Loan 본인을 포함한 covered member가 클라이언트로 부터 돈을 빌린 내역이 있다면 보통 독립성이 위배가 되지만 만족이 되는 예외 사항들 또한 존재하기는 한다. 예컨데, Grandfathered Loan 이라고 불리우는 담보가 제공되지 않았으며 그닥 중요하지 않은 loan 의 경우에는 독립성이 만족된다. 특히 Grandfathered Loan 의 경우 서비스 수임 이전부터 정상적인 어떠한 기준으로 빌린 경우에만 해당이 된다. 본인의 경제적 이익과 관련된 것이므로 self-interest threat이라고 할 수..

이번 포스팅에서는 (동해물과 백두산이 마르고 닳도록 느므느므 중요한) Independence, 독립성 규정에 대해서 하나 하나씩 살펴보도록 하겠다. 원문을 보고싶은 분들을 위해 링크도 걸어두겠다. 참고문헌 : PCAOB ET Section 101 ET Section 101 - Independence Copyright © 2003, American Institute of Certified Public Accountants, Inc. pcaobus.org Independence (101-1) Independence (독립성)이라 하면, attestation 서비스에 있어서 객관적으로 평가를 하기위에 만족되어야 하는 필수 조건이라고 할 수 있겠다. (당연히 일을 하는데 옆에서 간섭과 뇌물이 들어오면 객관적으로..

오늘은 감사인 선임 과정에 대해서 자세하게 알아보자. 지난번 포스팅 Flow of Audit 파트에서 Before Accepting Engagement 부터 Engagement Letter에 해당하는 내용이다. 관련 포스팅 회계감사의 한계점(Inherent Limitation)과 감사품질 (Audit Quality) & 전체 흐름 (Flow of Audit) 이번시간에는 회계감사에 있어 한계점(Inherent Limitation of Auditing)과 감사품질(Audit Quality)에 대해 한번 알아보고자 한다. 정의와 목적, 책임, 요구사항에 이어 마지막으로 매크로 시점에서 회계감 imaginarithink.com Appointment of the Auditor & Before Accepting ..

이번시간에는 회계감사에 있어 한계점(Inherent Limitation of Auditing)과 감사품질(Audit Quality)에 대해 한번 알아보고자 한다. 정의와 목적, 책임, 요구사항에 이어 마지막으로 매크로 시점에서 회계감사 라는 점에 대해 알아보겠다. Inherent Limitation of Auditing 기본적으로 회계감사는 어떤 확신??? Reasonable Assurance, 즉 합리적 확신을 준다는 점을 다시 한번 리마인드한다. 모든 감사는 절대적 확신을 줄 수 없다. 이하 3가지를 통해 그 이유를 설명한다. The Nature of Financial Reporting 재무제표 자체가 사실 불확신적인 점들이 많이 존재한다. 그렇기 때문에 감사인 입장에서 "확실히 이게 맞습니다!!!!..

이번시간에는 회계감사의 대략적인 큰 그림을 한번 알아보고자 한다. 그 중에서도 가장 기본이 되는 회계감사 (Auditing)의 정의 (Definition)와 목적(Purpose)에 대해서 자세하게 서술해보겠다. 참고 : 한국 K-IFRS 감사 기준의 정의 회계감사의 정의 (Definition of Audit) 현재 회사가 처해있는 경제적 상황에 관하여 회사를 운영하고 있는 경영진들이 내세우는 주장 (우리회사는 이러이러한 근거로 잘 하고 있어요)에 대하여 (외부)감사인이 그 증거를 수집하고 분석하는 과정. 더 간단하게 말하면 회사가 잘하고 있는지에 대해 쌩판 모르는 남이 와서 객관적으로 말해주는 것이다. Systematic process of objectively obtaining and evaluatin..

Agreed-upon Procedures (AUP)→ "합의된 절차수행 업무기준" 이라는 의미를 가지고 있으며, Issue a report regarding on specific procedures on subject matter (특정 절차에 대해 발견한 내용에 대해 리포트를 발행하는 것을 말한다!) → No assurances (어떠한 확신을 주는 리포트가 아님), List of findings (특정 matter에 대해서 발견한 것에 대해 서술) AUP Conditions (이러한 조건 만족시 수행이 가능!) 🔈AUP는 Attestation 이므로, 꼭 독립성이 만족되어야 한다! 1) Agreement of the Parties 클라이언트와 회계사 사이에 동의 조항인데, 어떠한 criteria..

Definition of Attestation ➡️ Issue a report or assertion about subject matter; responsible for another party (이 즉슨 회계사가 리포트 작성을 해야하는데, 어떠한 특정 주제에 대해서 리포트를 작성하는 것이며, 책임 자체는 경영진의 책임이다.) 1) Practitioner ➡️ 보고서를 발행하는 CPA를 의미한다. (GAAS에서는 auditor or accountant) 2) Subject Matter ➡️ 여러가지에 대해서 attestation 계약을 진행할 수 있는데 메인테마인 감사부터 Pro-forma statement, MD&A 등 여러가지가 가능하다. 3) Assertion ➡️ 주장이라는 의미인데, 오딧에서 발..

Background Engagement를 수정한다는 것에 대해 잠깐씩 언급을 했었는데, 이번 포스팅에서는 진짜로 바뀌는 경우들을 알아보고자 한다. 계약이 바뀌는 경우는 더 높은 확신 수준으로 바뀌는 케이스와 더 낮은 확신 수준 (혹은 확신이 없는 수준)으로 바뀌는 케이스 두가지로 나뉘어서 볼 수 있겠다. 그렇다면 왜 바뀌는 걸까? 1) 클라이언트가 계약한 서비스에 대해서 잘못 이해하고 있을때. (Client had a misunderstanding regarding on the services rendered) 2) 클라이언트들의 채권자가 더이상 요구하지 않을때. (Creditors no longer require audited F/S) 그렇다면 바뀌지 못하는 케이스도 존재할까? 네. 언제? 1) 클라이..

Background Preparation의 경우 클라이언트를 대신하여 본인(회계사)이 F/S를 만들어 주는 것으로, "독립성(Independence) 요구 ✘" "Assurance ✘" "📝보고서 발행 ✘" → Compilation 과 다른 부분 더불어 Preparation의 경우 비상장회사가 특정한 부분에 대해서 검토를 받기 원하는 서비스이다. (예시 : 소규모 회사가 크레딧 증명을 위해 은행에 제출하는 용도, 더 쉽게 설명하자면... 틴더에 자기 얼굴 증명하는 그런 느낌이랄까.. ) Review 보고서와 차이점?? ✔️ Review 에서는 독립성 요구 ✔️ Review 에서는 (Negative or Limited) Assurance Procedures Understanding → Obtaining →..